Управление рисками при инвестировании в Биотехнологии. Часть3

Эта статья является частью серии из трех частей: Часть1, Часть2


Риск Важного события (Catalyst)
Чтобы выживать и зарабатывать при инвестировании в биотехнологии вы должны быть осведомлены о Важных Событиях (Катализаторах), и о второстепенных крупных мероприятиях, и выделить какие факторы в первую очередь повлияют на цену акций компании, а какие во вторую. Эти мероприятия обычно представляют из себя Релизы Данных и Нормативные Решения FDA, но также могут включать отчеты о продажах и судебные решения. За Катализаторами нужно тщательно следить, так как цена на акции может измениться в два, а то и в три раза, в зависимости от положительного или отрицательного Катализатора, соответственно. Даты этих событий могут быть найдены путем исследования пресс-релизов компании, презентаций и квартальных заявок SEC (SEC Fillings) (10Qs и 10Ks).

Мелкопост

Пока идет Сезон Отчётов перестал отслеживать события в биотех индустрии, так как приходится уделять больше времени на новости по тем акциям, на которые выходят отчёты.
Ближайшее интересное планирующееся IPO в биотехах - Horizon Pharma (HZNP). Контора нескольких лекарств, поэтому надеюсь, что стак будет ликвидным. Пока не знаю цену размещения. IPO намечено на 27/07.

Торговля в сезон отчетов. Какие акции я отбираю.

Поторговав непрерывно 4 месяца, только сейчас начал понимать значимость торговли в Сезон отчетов. Потому что акции, в обычные дни торгующиеся в рэндже  не больше $1.00, начинают ходить по 5-6, а то и больше. И это меня весьма радует, не только при просмотре графиков, но и при просмотре статистики по сделкам. Конечно риски возрастают, но и вероятность потенциальной прибыли тоже. Поэтому очень важно найти правильную точку входа.

iКона. Легендарная речь Стива Джобса.

Управление рисками при инвестировании в Биотехнологии. Часть2

Эта статья является продолжением серии статей, чтобы прочитать Часть 1, нажмите здесь.
Short Interest
До этого мы говорили о плохой институциональной собственности (нет собственников с пакетами более 5%) и слабой аналитической активности, являющимися красными флагами в Биотехнологиях, что может привести к более рискованной игре при размещении длинных позиций. Третий потенциальный риск - это Short Interest (сколько в данный момент находится акций в шорт от общего количества размещенных акций). Short Interest может быть найден на любом из финансовых сайтов, но мне больше всего нравится сайт DailyFinance.com, поскольку здесь представлен график изменения Short Interest с течением времени, кроме обычных данных Short Ratio и Days to Cover.

Управление рисками при инвестировании в Биотехнологии. Часть1

Одним из самых рискованных и в то же время часто приятным, на фондовом рынке, для частного инвестора является сектор Биотехнологий с малой капитализацией (Small Cap). Инвесторов поджидают: предательское нормативно-правовое регулирование, промоутеры (pumpers) раздувающие цены в целях личного обогащения, а также гнусные управляющие стремящиеся непрерывно разбавить стоимость ваших акций (split). Поэтому всегда нужно быть на чеку. Управление обычной человеческой эмоцией, как жадность, поможет при инвестировании в биотехнологии из-за чрезвычайно изменчивого характера промышленности. Ежедневно, частные инвесторы и хедж-фонды не справляются с этими рисками и в итоге отказываются от этой потенциально весьма прибыльной области.
Управление этими рисками, по сути, не требует многолетнего опыта работы, ученых степеней или безграничных запасов времени и денег. По правде говоря, есть несколько простых способов, чтобы частный инвестор мог снизить риск фатальной ошибки и помочь отделить золото от мусора в секторе Биотехнологий.
Следующие пять пунктов помогут вам избежать биотехнологических ловушек и значительно повысить качество отбора акций.

We are traders! Мы трейдеры!

Очень позитивное и понятное для любого обывателя видео в переводе Григория Богданова

Рабочее место трейдера

Это не мое рабочее место, но это именно то что я бы хотел иметь! :)
Долго думал как все должно выглядеть и вот оно! Да! То что надо!
Ну а пока на моем олдскульном столике:

Эмоции...

Пока получается - это радость, эйфория, счастье.
Когда не получается - за сделку проходит весь букет эмоции. Начинаешь думать невольно, а не псих ли я? Я ужасный человек! :)
Весь процесс трейдинга я бы сравнил с поездом, а я в нем машинист. В любом случае, поезд движется кагбэ вперед, но иногда кругами, иногда тупо тормозит, иногда стоит, бывает что несется на всех парах. Единственная задача от меня, как от машиниста, нажать на газ или вовремя затормозить. А если на определенном участке пути долго думать, что вместо этого поворота или разворота могла бы быть прямая дорога и жать на газ, то финал известен!
В общем эмоции мне мешают - это однозначно! Который раз путаю педали в моем трейдерском паровозе.

USA, USA!

Что-то мне это очень сильно напомнило...Ах ну да! Обычно кричат: РОССИЯ, РОССИЯ! 

Первый раз вижу, чтобы америкосы также кричали. 

Псевдопатриотизм - штука заразная!